12.2 Das Trading-Journal: Systematisch besser werden

12.2 Das Trading-Journal: Systematisch besser werden

Ein Trading-Journal ist das wichtigste Werkzeug zur kontinuierlichen Verbesserung. Es dokumentiert nicht nur Trades, sondern auch die Gedanken und Emotionen dahinter. Die besten Trader der Welt führen detaillierte Aufzeichnungen – ohne Journal ist systematisches Lernen unmöglich.

Warum ein Trading-Journal führen?

Die Vorteile

OHNE JOURNAL:

Trade 1 → Gewinn → "Ich bin gut"
Trade 2 → Verlust → "Pech gehabt"
Trade 3 → Verlust → "Markt ist unfair"
Trade 4 → Gewinn → "Ich wusste es"
...
Nach 100 Trades: Keine Ahnung, was funktioniert

MIT JOURNAL:

Trade 1 → Gewinn → Setup A, RS 85, Volumen ok
Trade 2 → Verlust → Setup B, vor Earnings, Fehler!
Trade 3 → Verlust → Setup A, aber kein Volumen, Warnung!
Trade 4 → Gewinn → Setup A, RS 90, perfekt
...
Nach 100 Trades: 
- Setup A mit RS > 80 + Volumen = 72% Gewinnrate
- Setup B vor Earnings = 30% Gewinnrate → STOPPEN

Was ein Journal leistet

Die Struktur eines Trading-Journals

Grundlegende Felder für jeden Trade

═══════════════════════════════════════════════════════════════
                    TRADE-DOKUMENTATION
═══════════════════════════════════════════════════════════════

BASIC INFO:
Datum:               ________________
Aktie/Symbol:        ________________
Richtung:            Long / Short
Setup-Typ:           ________________

ENTRY:
Entry-Preis:         €________________
Positionsgröße:      _______ Aktien
Investition:         €________________
Entry-Zeit:          ________________

RISIKO:
Stop-Loss:           €________________
Risiko in €:         €________________
Risiko in R:         ____R
Risiko in %:         ____%

EXIT:
Exit-Preis:          €________________
Exit-Zeit:           ________________
Haltedauer:          _______ Tage/Stunden

ERGEBNIS:
P/L in €:            €________________
P/L in R:            ____R
P/L in %:            ____%
Gebühren:            €________________

═══════════════════════════════════════════════════════════════

Erweiterte Analyse-Felder

SETUP-DETAILS:
□ RS-Rating der Aktie: ____
□ Sektor RS-Rang: ____/11
□ RRG-Position: Leading / Improving / Weakening / Lagging
□ Trend: Aufwärts / Seitwärts / Abwärts
□ Über 50-MA: Ja / Nein
□ Über 200-MA: Ja / Nein
□ Volumen am Entry: Normal / Überdurchschnittlich / Schwach

MARKTKONTEXT:
□ Markttrend (Index): Aufwärts / Seitwärts / Abwärts
□ VIX-Level: ____
□ Saisonalität: Positiv / Neutral / Negativ
□ Wichtige Events: ________________

ENTRY-QUALITÄT:
□ Setup-Rating: A+ / A / B / C
□ Entry-Timing: Perfekt / Gut / Okay / Schlecht
□ Slippage: €____

TRADE-MANAGEMENT:
□ Stop angepasst: Ja / Nein, wann: ________________
□ Teilverkäufe: Ja / Nein, bei: ________________
□ Trailing-Stop genutzt: Ja / Nein

EXIT-BEWERTUNG:
□ Exit-Grund: Stop / Target / Trailing / Time / Andere
□ Exit-Qualität: Optimal / Okay / Zu früh / Zu spät
□ Emotionaler Zustand bei Exit: Ruhig / Ängstlich / Gierig

Das Emotions-Journal

Warum Emotionen dokumentieren?

Emotionen sind der größte Feind des Traders. Ohne Dokumentation wiederholen sich emotionale Fehler endlos.

EMOTIONALER CHECK (vor dem Trade):

Wie fühle ich mich gerade?
□ Ruhig, fokussiert, objektiv (IDEAL)
□ Aufgeregt, ungeduldig
□ Ängstlich, unsicher
□ Wütend (z.B. nach Verlust)
□ Übermütig (z.B. nach Gewinn-Serie)

Skala 1-10: Wie sicher bin ich bei diesem Trade? ____

Gibt es externe Faktoren?
□ Stress aus anderem Lebensbereich
□ Zeitdruck
□ Finanzielle Sorgen
□ Schlafmangel
□ Ablenkungen

Warnung: Bei Score 1-5 oder negativen externen Faktoren:
         → Position reduzieren oder Trade überspringen

Emotions-Muster erkennen

Journal-Auswertung: Die wöchentliche Review

Die 10 wichtigsten Fragen

WÖCHENTLICHE REVIEW:

Datum: ________________
Anzahl Trades diese Woche: ____
Gewinner: ____ / Verlierer: ____ / Breakeven: ____

1. Gesamt P/L in R: ____R (€____)

2. Durchschnittlicher Gewinn in R: ____R
   Durchschnittlicher Verlust in R: ____R
   Payoff Ratio (Gewinn/Verlust): ____

3. Beste Trade(s): Warum war er gut?
   ________________________________________________

4. Schlechteste Trade(s): Was lief falsch?
   ________________________________________________

5. Regel-Verletzungen?
   □ Keine
   □ Zu große Position
   □ Kein Stop gesetzt
   □ Stop ignoriert
   □ FOMO/Revenge Trade
   □ Andere: ________________

6. Welches Setup hatte die beste Performance?
   ________________________________________________

7. Was werde ich nächste Woche anders machen?
   ________________________________________________

8. Emotionale Highlights/Lowlights:
   ________________________________________________

9. Habe ich meinen Trading-Plan befolgt? ___%

10. Drei Dinge, die ich gelernt habe:
    1. ____________________________________________
    2. ____________________________________________
    3. ____________________________________________

Statistiken aus dem Journal

Wichtige Metriken berechnen

PERFORMANCE-METRIKEN:

1. GEWINNRATE (Win Rate)
   = Anzahl Gewinner / Anzahl Trades × 100
   Ziel: > 50%

2. PAYOFF RATIO
   = Ø Gewinn / Ø Verlust
   Ziel: > 1,5

3. PROFIT FACTOR
   = Summe aller Gewinne / Summe aller Verluste
   Ziel: > 2,0

4. EXPECTANCY (Erwartungswert pro Trade)
   = (Gewinnrate × Ø Gewinn) - (Verlustrate × Ø Verlust)
   Ziel: > 0,5R

5. MAX DRAWDOWN
   = Größter Rückgang vom Hoch
   Grenze: < 20%

Beispiel-Berechnung:
─────────────────────────────────────────────────
100 Trades
55 Gewinner (55%)
Ø Gewinn: 2,1R
45 Verlierer (45%)
Ø Verlust: 1,0R

Payoff Ratio = 2,1 / 1,0 = 2,1 ✓
Profit Factor = (55 × 2,1R) / (45 × 1,0R) = 115,5 / 45 = 2,57 ✓
Expectancy = (0,55 × 2,1R) - (0,45 × 1,0R) = 1,155 - 0,45 = 0,71R ✓

→ System ist profitabel!

Segmentierte Analyse

Tools für das Trading-Journal

Optionen

Excel-Vorlagen-Grundstruktur

SPALTEN FÜR EXCEL-JOURNAL:

A: Datum
B: Symbol
C: Richtung (L/S)
D: Setup-Typ
E: Entry-Preis
F: Anzahl Aktien
G: Stop-Preis
H: Risiko (€)
I: Exit-Preis
J: Exit-Datum
K: P/L (€)
L: P/L (R)
M: Haltedauer
N: Setup-Rating
O: Notizen/Emotionen

FORMELBEISPIELE:
K (P/L €): =(I-E)*F  (für Long)
L (P/L R): =K/H
M (Haltedauer): =J-A

Praktische Übungen

Übung 1: Journal-Setup

Erstellen Sie Ihr persönliches Trading-Journal in Excel oder einem anderen Tool. Fügen Sie alle beschriebenen Felder ein und passen Sie sie an Ihren Stil an.

Übung 2: Rückwirkende Dokumentation

Dokumentieren Sie Ihre letzten 10 Trades (so gut wie möglich aus der Erinnerung oder Broker-Historie). Berechnen Sie:

• Gewinnrate
• Durchschnittlicher Gewinn/Verlust
• Payoff Ratio

Übung 3: Erste wöchentliche Review

Führen Sie am Ende dieser Woche Ihre erste vollständige wöchentliche Review durch. Beantworten Sie alle 10 Fragen ehrlich und identifizieren Sie 3 konkrete Verbesserungsmöglichkeiten.

Kernaussagen

• Ohne Journal kein Fortschritt: Systematisches Lernen ist ohne Dokumentation unmöglich
• Jeder Trade wird dokumentiert: Entry, Exit, Ergebnis, Kontext, Emotionen
• Emotionen sind entscheidend: Dokumentieren Sie Ihren emotionalen Zustand
• Wöchentliche Review ist Pflicht: Regelmäßige Analyse der Performance
• Metriken berechnen: Gewinnrate, Payoff Ratio, Expectancy, Profit Factor
• Muster erkennen: Was funktioniert, was nicht?
• Segmentierte Analyse: Nach Setup, Zeit, Marktphase aufschlüsseln
• Fehler eliminieren: Regel-Verletzungen dokumentieren und abstellen